أكيومن لإدارة الأصول · صندوق استثمار مفتوح
صندوق أكيومن إقتناصصندوق أسهم بالجنيه المصري، يوزّع أرباحه بالدولار الأمريكي
أسهم مصرية وأدوات دخل ثابت تُدار معاً داخل وثيقة واحدة، بإدارة نشطة تنطلق من سؤال واحد: أين يستحق العائد المخاطرة اليوم. مرخَّص من الهيئة العامة للرقابة المالية بالترخيص رقم 132 بتاريخ 07/09/2026، ويديره أكيومن لإدارة الأصول وفقاً لأحكام قانون سوق رأس المال رقم 95 لسنة 1992.
لمحة سريعة
شروط الصندوق في شاشة واحدة.
جميع الأرقام الواردة في هذه الصفحة مستمدة من مذكرة معلومات الصندوق المعتمدة من الهيئة العامة للرقابة المالية. وفي حال اختلاف الصفحة عن المذكرة، تكون العبرة بما ورد في المذكرة.
هدف الصندوق
نمو ودخل من وثيقة واحدة.
يهدف الصندوق إلى تكوين محفظة استثمارية تحقق أكبر قدر من النمو لأموال المستثمرين، من خلال بذل عناية الرجل الحريص في تنويع الاستثمار بين الأسهم المحلية وشهادات الإيداع الدولية (GDR) الصادرة عن شركات مصرية وغيرها من الاستثمارات المحلية. كما يهدف إلى إجراء توزيعات دورية — نقدية أو في شكل وثائق مجانية — متى تحققت الأرباح، بما يحقق توازناً بين النمو الرأسمالي والدخل الدوري للمستثمر.
السياسة الاستثمارية
مرونة بالتصميم، وحدود بالنص.
يُدار الصندوق وفق استراتيجية توزيع الأصول لا وفق نسب ثابتة بين فئاتها: لمدير الاستثمار أن يتحرك بين الأسهم وأدوات الدخل الثابت حسب ظروف السوق، داخل الحدود التي نصت عليها المذكرة وتتابعها لجنة الإشراف.
من صافي الأصول، على ألا تتعدى نسبة الاستثمار في الشركات المتوسطة والصغيرة 20% من صافي أصول الصندوق.
سندات وأذون الخزانة المصرية، وسندات الشركات، وسندات التوريق، والودائع والشهادات البنكية.
حد أدنى لا هدف — وهو ما يقابل طلبات الاسترداد دون اضطرار إلى البيع.
حد أدنى للتصنيف الائتماني فيما عدا الأوراق الحكومية
يتعين ألا يقل التصنيف الائتماني للسندات أو الصكوك المستثمر فيها عن BBB- أو ما يعادلها، ويلتزم مدير الاستثمار بالإفصاح لحملة الوثائق عن التحديث السنوي للتصنيف.
لا إقراض، والاقتراض لمواجهة الاسترداد وحده
لا يجوز للصندوق القيام بأي عمليات إقراض أو تمويل نقدي مباشر أو غير مباشر، ولا اقتراض أوراق مالية بغرض البيع أو الشراء بالهامش. ويجوز له الاقتراض في حالة واحدة — مواجهة طلبات الاسترداد — بما لا تزيد مدته على اثني عشر شهراً ولا يتجاوز مبلغه 10% من قيمة وثائق الصندوق القائمة وقت تقديم طلب القرض، وبعد دراسة فنية تُقدَّم للجنة الإشراف.
التنويع قبل التركّز
ألا تزيد نسبة ما يُستثمر في أوراق مالية لشركة واحدة على 15% من صافي أصول الصندوق وبما لا يجاوز 20% من الأوراق المالية لتلك الشركة. وألا تزيد نسبة ما يُستثمر في وثائق صندوق آخر على 20% من صافي الأصول وبما لا يجاوز 5% من عدد وثائقه. وألا تزيد نسبة الاستثمار في الأوراق المالية الصادرة عن مجموعة مرتبطة على 20%. وأي تجاوز يُخطَر به الهيئة فوراً ويُعالج خلال أسبوع على الأكثر.
الشراء والاسترداد
شراء يومي، واسترداد مرتين أسبوعياً.
الشراء — يومي
تُتلقى طلبات شراء الوثائق الجديدة يومياً طوال أيام العمل المصرفي خلال ساعات العمل الرسمية، وبحد أقصى الساعة الواحدة ظهراً؛ وأي طلب يُقدَّم بعد هذا التوقيت يُرحَّل إلى يوم العمل التالي. ويُودع المبلغ في حساب الصندوق لدى متلقي الاكتتاب، ويُحدَّد عدد الوثائق على أساس قيمة الوثيقة نهاية يوم تقديم الطلب. ولا تتحمل الوثيقة عمولة شراء.
الاسترداد — الأحد والأربعاء
تُجمَّع الطلبات طوال أيام الأسبوع على أن تُقدَّم قبل الساعة الواحدة ظهراً من يوم العمل السابق ليوم الاسترداد. فتُنفَّذ الطلبات المجمَّعة حتى الواحدة ظهراً من يوم الخميس في يوم الأحد، والمجمَّعة حتى الواحدة ظهراً من يوم الثلاثاء في يوم الأربعاء، كلٌّ على أساس قيمة الوثيقة المحتسبة على إقفال ذلك اليوم. ولا توجد مصاريف استرداد.
التقييم والإفصاح
تلتزم شركة خدمات الإدارة بتقييم سعر الوثيقة يومياً وبالإفصاح عن عدد الوثائق القائمة في نهاية كل يوم عمل. ويتلقى حملة الوثائق تقريراً كل ثلاثة أشهر يتضمن صافي قيمة أصول الصندوق، وعدد وثائق كل حامل وقيمتها السوقية الاسترشادية، وأي توزيعات تمت بعد التقرير السابق. وتُعرض القوائم المالية السنوية على الهيئة خلال 90 يوماً من نهاية السنة المالية، وتقرير الفحص المحدود والقوائم نصف السنوية خلال 45 يوماً.
أين يُعلن سعر الوثيقة
يُعلن سعر الوثيقة يومياً داخل الجهات متلقية طلبات الشراء والاسترداد على أساس إقفال آخر يوم تقييم. ويُنشر كذلك على هذا الموقع — acumen-iqtinas.com — وهو الموقع الإلكتروني للصندوق المنصوص عليه في المذكرة، ويمكن الاستعلام عنه هاتفياً على +20 2 3865 3336/7.
متى يجوز وقف الاسترداد
في الظروف الاستثنائية — تزامن طلبات الاسترداد وبلوغها حداً يعجز معه مدير الاستثمار عن الاستجابة لها، أو تعذُّر تحويل الأوراق المالية إلى نقد لأسباب خارجة عن إرادته، أو حالات القوة القاهرة — يجوز للجنة الإشراف أن تقرر السداد النسبي أو وقف الاسترداد مؤقتاً، ولا يكون القرار نافذاً إلا بعد اعتماد الهيئة له.
الأعباء المالية
ماذا يدفع الصندوق، ولمن.
لا يُحصَّل شيء عند الدخول ولا عند الخروج. أما الأعباء الجارية أدناه فتُحتسب وتُجنَّب يومياً من صافي الأصول وتُسدَّد شهرياً أو نصف سنوياً أو سنوياً على النحو المبيَّن.
| البند | النسبة | الأساس |
|---|---|---|
| الاكتتاب والاسترداد | لا يوجد | لا يتحمل الصندوق مصاريف شراء أو استرداد |
| أتعاب الجهة المؤسسة | حتى 0.5% سنوياً | من صافي قيمة الأصول، تُحتسب يومياً وتُسدَّد شهرياً |
| أتعاب إدارة الاستثمار | حتى 0.5% سنوياً | من صافي قيمة الأصول، تُحتسب يومياً وتُسدَّد شهرياً |
| أتعاب حسن الأداء | 15% سنوياً | من الأرباح التي تتجاوز متوسط صافي عائد أذون الخزانة المصرية 91 يوماً بعد خصم الضرائب، ولا تُستحق إطلاقاً حال انخفاض قيمة الوثيقة عن قيمتها الاسمية |
| عمولة أمين الحفظ | 0.01% سنوياً | من القيمة السوقية للأرصدة القائمة من الأسهم، بحد أدنى 15,000 جنيه سنوياً، إضافة إلى 0.05% على عمليات البيع والشراء بحد أدنى 10 جنيهات للفاتورة |
| أتعاب شركة خدمات الإدارة | 0.02% سنوياً | من صافي أصول الصندوق، بحد أدنى 50,000 جنيه سنوياً |
| أتعاب الجهات متلقية الاكتتاب | حتى 0.1% سنوياً | من صافي أصول الصندوق بحسب حصيلة التعاملات على الوثائق المدرجة بسجلات كل جهة |
| أتعاب مراقب الحسابات | حتى 100,000 جنيه سنوياً | المراجعة السنوية والمراجعة الدورية للمراكز المالية |
| أتعاب المستشار الضريبي | حتى 11,000 جنيه سنوياً | تُراجع من مراقب الحسابات في المراجعة الدورية |
| المصاريف الإدارية | حتى 3% سنوياً | من صافي قيمة أصول الصندوق، وتُسدَّد مقابل فواتير فعلية |
| بدلات لجنة الإشراف | حتى 100,000 جنيه سنوياً | بدلات ومكافآت أعضاء اللجنة مجتمعين |
التوزيعات
تُقرَّر في نهاية ديسمبر من كل عام.
وفقاً لدراسة مدير الاستثمار، يجوز أن تُقرَّر التوزيعات كنسبة من الأرباح القابلة للتوزيع وفقاً لمعايير المحاسبة المصرية في نهاية شهر ديسمبر من كل عام، نقداً أو من خلال وثائق مجانية، بحسب موقف السيولة المتاح بالصندوق وعلى ألا تؤثر هذه التوزيعات على قدرته على الوفاء بالتزاماته. وتتولى شركة خدمات الإدارة تسجيل جميع التوزيعات النقدية والوثائق المجانية والإفصاح عنها لحملة الوثائق.
من يقف وراءه
أطراف الصندوق.
كل دور من الأدوار التالية تعيّنه لجنة الإشراف وفقاً للائحة التنفيذية، وكلٌّ منها مستقل عن الآخر بالقدر الذي تشترطه الهيئة.
الجهة المؤسسة
شركة أكيومن القابضة للاستثمارات المالية ش.م.م
مدير الاستثمار
شركة أكيومن لتكوين وإدارة محافظ الأوراق المالية وإدارة صناديق الاستثمار
أمين الحفظ
البنك العربي الأفريقي الدولي
شركة خدمات الإدارة
كاتاليست لخدمات الإدارة
مراقب الحسابات
حسين أحمد حسنين حسين العدوي — محاسبون قانونيون ومستشارون
المستشار الضريبي
مصطفى أحمد متولي محمد الفوالة
لجنة الإشراف على الصندوق
الأستاذة رانا محمد علي طه محمد عدوي — رئيس اللجنة
لجنة الاستثمار
الأستاذ نادر نبيل أمين عقداوي — رئيس اللجنة
كيفية الاكتتاب
من خلال إحدى أربع جهات متلقية.
يكون الاكتتاب في وثائق الصندوق من خلال الطرح الخاص لعملاء الجهات المبيَّنة أدناه. يُفتح باب الاكتتاب في 6 أكتوبر 2026 ويُغلق في 5 نوفمبر 2026، أو قبل ذلك فور تغطية جميع الوثائق المطروحة. والقيمة الاسمية للوثيقة جنيه مصري واحد تُسدَّد بنسبة 100% نقداً وبعملة الصندوق عند الاكتتاب، ويحصل المكتتب على شهادة اكتتاب إلكترونية مختومة بخاتم الجهة وموقَّعة من المختص لديها.
شركة أكيومن لتداول الأوراق المالية
مباشر لتداول الأوراق المالية والسندات
ثاندر لتداول الأوراق المالية
تيلدا لتداول الأوراق المالية
المخاطر
ما الذي قد يحدث، بلا تجميل.
إن الاكتتاب في أو شراء وثائق استثمار الصندوق يُعد قبولاً من المستثمر بتحمُّل كافة أخطار الاستثمار التي أفصحت عنها المذكرة. وهذه أبرزها.
مخاطر السوق
المخاطر المنتظمة: تتحرك أسعار الأوراق المالية التي يستثمر فيها الصندوق مع السوق ككل — مع الأداء المالي للشركات ومعدلات نموها والظروف الاقتصادية والسياسية المحيطة بها — وتتحرك قيمة الوثيقة معها.
المخاطر غير المنتظمة
حدث غير متوقع في إحدى القطاعات أو في ورقة مالية بعينها لا في السوق كلها. ويحدُّ منها تنويع الأسهم والقطاعات المستثمر فيها وعدم التركز في قطاع واحد واختيار شركات غير مرتبطة.
مخاطر الائتمان
قد تعجز الجهة المصدرة عن سداد القيمة الاستردادية عند الاستحقاق أو عن سداد التوزيعات في مواعيدها. ويواجهها مدير الاستثمار بحسن اختيار الجهات المصدرة، وتوزيع الاستثمارات على القطاعات، وتحديد نسبة قصوى للجهة الواحدة، وحد أدنى للتصنيف الائتماني.
مخاطر أسعار العائد
يُعيد تغيُّر أسعار العائد تقييم أدوات الدخل الثابت ويغيّر ما يمكن أن تحققه الأموال الجديدة.
مخاطر التضخم
انخفاض القوة الشرائية للأصول المستثمرة يؤثر مباشرة وسلباً على العائد الحقيقي.
مخاطر تقلبات أسعار الصرف
تُعاد قيمة الأدوات المقوَّمة بالعملة الأجنبية مع حركة أسعار الصرف، فيرتفع عائد الصندوق أو ينخفض.
مخاطر السيولة
قد يتعذر تسييل أصل في الوقت الذي يحتاج فيه الصندوق إلى السيولة، لعدم وجود طلب عليه أو لظرف قاهر. ويواجهها الحد الأدنى للسيولة.
مخاطر عدم التنويع والارتباط
تركُّز الاستثمار في عدد محدود من الأصول يربط العائد بها بصورة كبيرة، وتحدُّه النسب القصوى للجهة الواحدة وللمجموعات المرتبطة.
مخاطر المعلومات
حين لا تتوافر عن السوق المعلومات اللازمة لرؤية واضحة للأحوال المستقبلية يصعب استباق النتائج. ويستثمر الصندوق في السوق المصري الذي يتميز بقدر عالٍ من الإفصاح والشفافية.
مخاطر العمليات
قد يقع خطأ أثناء تنفيذ أوامر البيع أو الشراء أو التسوية، أو نتيجة عدم كفاءة شبكات الربط، فيترتب عليه تأخر في سداد التزامات الصندوق أو في تحصيل مستحقاته. ويحدُّ منها اتباع سياسة الدفع عند الاستلام (DVP) فيما عدا عمليات الاكتتاب التي يتم السداد فيها أولاً.
مخاطر التغيرات السياسية
تغير نظم الحكم في الدول المستثمر فيها يؤثر سلباً على سياساتها الاستثمارية والاقتصادية وبالتالي على أداء أسواق المال. وكافة استثمارات الصندوق داخل جمهورية مصر العربية، فيتبعها التأثر المباشر بالأوضاع السائدة فيها.
مخاطر تغير اللوائح والقوانين
تغير اللوائح والقوانين بما يؤثر بالسلب على الاستثمارات. ويواجهها مدير الاستثمار بالمتابعة النشطة للتشريعات المنتظر صدورها والعمل على تجنب آثارها السلبية والاستفادة من إيجابياتها.
مخاطر التقييم
تُقيَّم الاستثمارات وفقاً للقيمة السوقية، وقد يحدث تفاوت بينها وبين القيمة العادلة للأداة خصوصاً في الأدوات التي لا تتمتع بسيولة مرتفعة، فيتسبب ذلك في خسائر للمستثمر. وتُقيَّم هذه الأدوات وفقاً لمعايير المحاسبة المصرية بما يقره مراقب الحسابات.
مخاطر الظروف القاهرة
الكوارث الطبيعية كالزلازل والبراكين والأعاصير، أو الاضطرابات والإضرابات والمظاهرات والاعتصامات بدرجة قد تؤدي إلى إيقاف التداول في سوق الأوراق المالية وسوق أدوات الدين. وهي من المخاطر التي لا تزول إلا بزوال أسبابها، وقد تؤدي إلى الوقف المؤقت لعمليات الاسترداد الجزئي.
المخاطر التكنولوجية
مخاطر مترتبة على التداول عن بُعد عبر شبكة الإنترنت، ومخاطر حماية بيانات المستخدم وبيانات تسجيل الدخول الخاصة بحساب المستثمر. وأي أعطال تتسبب في وقف الخدمة يلتزم مقدمها بالإفصاح عنها، ويلتزم الصندوق بإتاحة الاسترداد الورقي أو أي بديل آخر خلال فترة التعطل.
هذه الصفحة ليست عرضاً ولا دعوة للاكتتاب ولا مشورة استثمارية. وهي تلخص مذكرة معلومات الصندوق تيسيراً على القارئ؛ والمذكرة المعتمدة من الهيئة العامة للرقابة المالية هي وحدها المستند الملزِم، وفي حال أي اختلاف تكون العبرة بها. والأداء السابق لأي صندوق يديره أكيومن لإدارة الأصول ليس ضماناً للنتائج المستقبلية، وقد ترتفع قيمة الوثيقة أو تنخفض. ولا يقدم الصندوق أي ضمان لرأس المال. والاكتتاب بطريق الطرح الخاص لعملاء الجهات المتلقية المذكورة أعلاه. يُرجى قراءة المذكرة كاملة قبل الاكتتاب.
الاتصال
اسأل قبل أن تكتتب.
مسؤول الاتصال بالصندوق
أحمد علي عبد الرازق
+20 111 533 9738
مدير الاستثمار
أكيومن لإدارة الأصول
+20 2 3865 3336/7 داخلي 419
فاكس +20 2 3536 5836
العنوان
مبنى 3 – الدور الخامس – بوليجون
سوديك ويست – الكيلو 38 طريق الإسكندرية الصحراوي
الشيخ زايد – مدينة 6 أكتوبر – الجيزة – ج.م.ع